光輝10月三大法人回來了！群益看好半導體兩大引擎啟動　正向看台股

光輝10月台股今天迎來三大法人買超254.52億元，帶動大盤指數今天上漲151.46點，終場以16,672.03點作收，展望後市，群益創新科技基金經理人黃俊斌表示，台灣科技產業近兩年比較辛苦，但半導體兩大引擎將為算力和汽車電子增溫，市場產值翻倍，在升息近尾聲、庫存回補、GDP轉強，AI業績上揚，正向看待台股後市。

就整體經濟面來看，黃俊斌指出，儘管美債殖利率走勢、聯準會升息動向仍牽動市場投資情緒，然股市仍將回歸基本面，中美製造業反映旺季備貨回溫，就業、消費穩健，庫存去化漸趨尾聲後預期2024年將回補訂單並推升企業增長。

聚焦台股後市，基期因素使外銷、GDP有望開始轉強，而AI族群預期業績也將開始明顯上揚，表現仍可期待，在投資布局方面，半導體庫存去化已經告一段落，加上生成式AI需求大幅成長，也將推升AI伺服器相關的需求成長，帶動相關的晶片、散熱、封裝、組裝需求都大幅增加，有助相關供應鏈的成長，相關類股表現值得期待。

今年來最為火熱的生成式AI，預估將在2~5年內進入發展成熟期，黃俊斌分析，輝達已卡位陸海空AI晶片戰場，AI將呈現大者恆大，客製化晶片趨勢有利IC設計供應鏈。沉寂近期兩年的NB產業，在疫情期間的5000萬台出貨量雖不復見，現在出貨量多在3000萬台區間，但近期有望年增轉正，在AI NB帶動換機潮下，預期明年將有年增2~3%水準。

黃俊斌說明，半導體景氣近年來雖遭遇俄烏戰爭、通膨、地緣政治等因素影響短期發展，但隨著上述利空逐漸淡化，預料半導體將持續成長，AI算力和汽車電子增溫下，應用領域持續擴大，包括晶片持續微縮、AI發展、自駕時代走入日常，都有助為產業成長帶來新動能。