輝達財報猛！陸行之：台積電救世主從蘋果換輝達　台積電的豪賭將實現

科技產業救世主換人！ 繪圖晶片大廠輝達（Nvidia）今天公布財報，營收展望足足是分析師預估的1.5倍，盤後一度大漲27%。知名半導體分析師陸行之表示，過去一顆蘋果救台積電，現在救世主換人，台積電先前賭下半年復甦，在獲7奈米和4奈米加單下，營收達標或超標將有機會實現了。

陸行之表示，過去這幾年經常聽到一顆蘋果救台積電，現在看起來救世主要換人做了，輝達董事長黃仁勳靠著AI圖形處理器( GPU )不但一舉超過吹牛擠牙膏公司（英特爾）的數據中心晶片營收成為龍頭，預期第二季庫存月數大幅降低，看起來下半年要大幅加台積電單了。

陸行之指出，台積電總裁魏哲家賭下半年復甦，讓營收達標或超標將有機會實現了。

陸行之更點出幾個驚奇的數字，輝達預期第二季營收 110億美元，季增50-56%，年增 64%，大幅超越市場預期的季度零成長，主要超預期應該是來自於全球ChatGPT相關 AI伺服器的大幅投資，這將讓Nvidia 二季度 A100/800 H100/800 庫存大幅降低，加單台積電的7奈米及 4奈米CoWoS 製程，預期台積電在7月份法說將公布需求大幅提升,

輝達公布庫存月數仍高達5.4個月，季減22%，年增64%，但我們測算2Q23 庫存月數將大幅降低到3.5個月以下，前提是台積電無法應付急單。

陸行之分析，在全球投資人瘋狂追逐輝達到天價估值並負擔高風險之後，市場應該會同時關注輝達的上下游產業鏈，當然不要忘了目前唯一能做 AI GPU 來競爭的超微。